คำสั่ง Trailing stop จะเหมือนกันกับ Stop loss เนื่องจากการแปลงคำสั่งซื้อของตลาดเพื่อขายเมื่อราคาลดลงไปจนถึงระดับคำสั่งซื้อ ความแตกต่างคือ Trailing stop เกิดขึ้นอย่างต่อเนื่องและมีระดับการเปลี่ยนแปลงโดยการเคลื่อนไหวของราคาและคุณไม่จำเป็นต้องอัปเดตระดับด้วยตนเอง

เมื่อคุณสร้างคำสั่ง Trailing stop คุณจะวางราคาที่ต่ำกว่าราคาที่คุณต้องการ โดยปกติจะถูกป้อนเป็นจำนวนเงินทั้งหมดแม้ว่าแนวคิดจะยังคงทำงานถ้าเป็นเปอร์เซ็นต์ ระดับราคาของคำสั่งซื้อจะไม่เกินระยะห่างที่ไกลจากราคาจริงเนื่องจากจะมีเหตุผลเมื่อราคาเคลื่อนไป

'มายากล' ของ Trailing stop คือการปรับตัวถ้าราคาของสินทรัพย์มีการเปลี่ยนแปลงไปในทิศทางที่ดี หากราคาลดลงต่อไปจะทำให้ระดับ Trailing stop ลดลง คำสั่งซื้อจะถูกเรียกใช้และตำแหน่งจะตัดสินโดยการล็อกผลตอบแทนสูงสุด คุณจะลงจากจุดสูงสุดเพียงเท่าระยะทางสุดท้ายที่คุณสร้าง