การซื้อขายความถี่สูง (hft) คืออะไร?

[Future]

การซื้อขายความถี่สูง (HFT) คืออะไร?

การซื้อขายที่มีความถี่สูงในตลาดหุ้นช่วยให้โบรกเกอร์สามารถส่งคำสั่งซื้อและขายจำนวนมากได้ในไม่กี่วินาที การซื้อขายด้วยความถี่สูงหรือ High Frequency Trading (HFT) ในภาษาอังกฤษนั้นขึ้นอยู่กับการใช้ซูเปอร์คอมพิวเตอร์และอัลกอริทึมเมื่อทำการซื้อขายระยะสั้นในตลาดการเงิน

มีความเร็วที่มากขึ้นในการที่ตลาดเคลื่อนที่ในเวลาไม่กี่วินาที ในการซื้อขายเปอร์เซ็นต์ที่สูงของคำสั่งซื้อที่วางไว้จะไม่เกิดขึ้นจริงและจะถูกยกเลิก และในตลาดมีความต้องการที่สูงเกินจริงซึ่งทำให้ผลิตภัณฑ์ทางการเงินมีสภาพคล่องที่ไม่เป็นเช่นนั้น

สำหรับผู้เชี่ยวชาญข้อดีหลัก ๆ ของ High Frequency Trading (HFT) นั้นโดดเด่นจากสภาพคล่องที่นำมาสู่ตลาด ตัวอย่างของผลประโยชน์คือตลาดหุ้นนิวยอร์ก (NYSE) มี Supplemental Liquidity Providers (SPL) ให้สิ่งจูงใจซึ่งเห็นได้จากการจ่ายค่าคอมมิชชั่นหรือราคาที่ลดลง

ดังนั้นการซื้อขายที่มีความถี่สูงจะช่วยให้สามารถส่งคำสั่งซื้อด้วยความเร็วระดับมิลลิวินาที ดังนั้นในตลาดการซื้อขายที่มีความถี่สูงสามารถวางคำสั่งซื้อ 50,000 รายการได้ภายในเวลาไม่ถึงหนึ่งวินาที

ข้อเสียของความเร็วสูงนี้คือการคิดค่าบริการเพิ่มขึ้นในตลาดเนื่องจากความต้องการสูงซึ่งสร้างขึ้นโดยสมมติ ด้วยราคาที่สูงการซื้อขายที่มีความถี่สูงจะช่วยให้คุณสามารถดำเนินการคำสั่งซื้อได้แม้ว่าจะใช้เวลาเพียงไม่กี่วินาทีก็จะยกเลิกได้เนื่องจากในความเป็นจริงมีจุดประสงค์เพื่อขายเมื่อราคาสูงขึ้น

โดยดำเนินการตามปริมาณของใบสั่งซื้อที่ยกเลิกและคำสั่งซื้อที่ดำเนินการแล้ว คำสั่งดังกล่าวได้มาจากคอมพิวเตอร์กำลังสูงและความเร็วสูงโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับการซื้อขายที่มีความถี่สูง

High Frequency Trading (HFT) ทำงานอย่างไร?

HFT ช่วยให้คุณสามารถใช้กลยุทธ์การลงทุนโดยใช้โปรแกรมคอมพิวเตอร์หรืออัลกอริทึมในการจับโอกาสในเวลาอันสั้น กล่าวว่ากลยุทธ์การลงทุนที่ใช้โดยกองทุนป้องกันความเสี่ยงเช่นเดียวกับวาณิชธนกิจและโบรกเกอร์

ลักษณะสำคัญคือการอนุญาตให้มีการเจรจาหรือการดำเนินการในปริมาณมากแม้ว่าผลประโยชน์ต่อการดำเนินการจะต่ำก็ตาม การดำเนินการดำเนินการควบคุมในช่วงเวลาสั้น ๆ ที่ยาวนานในระดับมิลลิวินาที

ผ่านการซื้อขายความถี่สูง (HFT) พวกเขาสามารถซื้อหุ้นได้ในราคา $ 10.00 และในมิลลิวินาทีขายในราคา $ 10,0001 การดำเนินการประเภทนี้ดำเนินการหลายพันครั้งต่อวินาทีเพื่อให้ได้รับผลประโยชน์

การซื้อขายที่มีความถี่สูง (HFT) ได้รับการตรวจสอบโดยการดำเนินการด้านต่างๆที่สร้างผลกำไรในช่วงเวลาสั้น ๆ และช่วยให้คุณสามารถจัดการตลาดและการดำเนินการที่หลอกลวงซึ่งดำเนินการตามคำสั่งซื้อที่ผิดพลาดหลายพัน

[You]

การพัฒนาเทคโนโลยีได้ปฏิวัติระบบการดำเนินการสำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์ การปฏิวัตินี้แพร่กระจายไปในหลายรูปแบบจนกว่าจะถึงจุดสูงสุดของการเติบโตที่เรียกว่า htf หรือการซื้อขายความถี่สูงซึ่งฉันจะอธิบายรายละเอียดในบทความนี้ นอกจากนี้ผลกระทบของเรื่องไม่ได้หยุดอยู่ที่โบรกเกอร์ซื้อขายเพียงอย่างเดียวด้วยการเปลี่ยนแปลงเหล่านี้ ได้เปิดประตูใหม่นับไม่ถ้วนสำหรับทั้งสองสถาบันเช่นกองทุนป้องกันความเสี่ยงและกองทุนรวมรวมถึงผู้ค้ารายย่อย ในขณะเดียวกันนักลงทุนวัยเรียนส่วนหนึ่งอาจผิดหวัง เนื่องจากราคาดำเนินการที่ดีที่สุดที่พวกเขาสามารถหาได้ในแบบดั้งเดิมนั้นไม่ใช่ราคาที่ดีที่สุดอีกต่อไป กุญแจสำคัญในการได้รับอัตราที่ดีขึ้นคือการดำเนินการเร็วขึ้น ตอนนี้ระบบการซื้อขายที่มีความถี่สูงเหล่านี้กำลังดำเนินการในจังหวะที่เป็นไปไม่ได้ที่ผู้คนจะตามทัน ไม่ใช่เรื่องจริงอีกต่อไปที่จะพึ่งพาเมนูแพลตฟอร์มการซื้อขายเพียงอย่างเดียวเพื่อตรวจสอบราคา ระบบการซื้อขายที่รวดเร็วนี้ได้สร้างโอกาสที่น่าประหลาดใจให้กับสตาร์ทอัพที่มีความทะเยอทะยานจำนวนมาก นักลงทุนรายใหญ่สนใจที่จะเล่นอย่างปลอดภัยมากกว่าการพยายามสร้างสรรค์ ในขณะเดียวกันรุ่นต่อไปมีโครงสร้างพื้นฐานด้านไอทีที่ดีกว่ามาก พวกเขาตระหนักดีว่าการค้ามีมากกว่าเงินทุนของคุณ

การซื้อขายความถี่สูงทำงานอย่างไร?

- อัลกอริทึมการซื้อขายความถี่สูง (hft) ดำรงตำแหน่งเพียงไม่กี่มิลลิวินาที เครื่องมือเหล่านี้มักจะขายดีลของคุณแทบจะในทันที หนึ่งในเกณฑ์สำหรับกลยุทธ์การซื้อขายความถี่สูง (hft) คือไม่สามารถดำรงตำแหน่งในวันถัดไป คุณสมบัตินี้ทำให้ข้อกำหนดมาร์จิ้นของคุณเข้าใกล้ศูนย์ บริษัท ที่ใช้วิธีนี้เจรจาต่อรองกับโบรกเกอร์อย่างเพียงพอ ตัวอย่างเช่นระบบเหล่านี้สามารถเปิดสถานะมูลค่า 1,000,000 ดอลลาร์ได้ในขณะที่ต้องใช้เงินน้อยกว่าหนึ่งในสี่ของจำนวนนั้น ทุกวันพวกเขามีเวลา 7.5 ชั่วโมงซึ่งแปลเป็น 27,000 วินาทีในการแลกเปลี่ยนกับเงินนั้น

- เพื่อความถูกต้อง (และความเรียบง่าย) สมมติว่าแต่ละวันมีเวลาประมาณ 10,000 วินาทีเมื่อระบบพร้อมที่จะทำการซื้อขาย ในการซื้อขายแต่ละครั้งผู้ซื้อขายสไตล์ htf มีเป้าหมายที่จะทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของราคาที่น้อยที่สุดที่เป็นไปได้ที่ประมาณ 0.00025% ของราคาเต็ม จำนวนเงินนี้อยู่ที่ 2.50 ดอลลาร์ต่อธุรกรรมโดยใช้ล้านดอลลาร์ที่มีอยู่ จำนวนเงินที่ไม่เพียงพอนี้เองไม่ได้คะแนนสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่ ในทางกลับกันเมื่อทำซ้ำ 10,000 ครั้งจะกลายเป็น 25,000 เหรียญต่อวัน ยิ่งไปกว่านั้นแนวทางนี้แทบไม่มีความเสี่ยงในระบบอัตโนมัติ ภายใต้เงื่อนไขเหล่านี้องค์กรขนาดเล็กเหล่านี้ในการซื้อขายที่มีความถี่สูงกำลังมองหารายได้ที่เป็นไปได้ 6,250,000 ดอลลาร์ในระยะเวลา 250 วันทำการ การเปรียบเทียบหลักประกันที่จำเป็นต้องใช้ $ 250,000 สำหรับความสามารถในการรับรายได้ทำให้ดูเหมือนเป็นโอกาสในการลงทุนที่มีแนวโน้ม