คุณรู้เกี่ยวกับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดหรือไม่?

[Opal]

ชุมชนการลงทุนมักใช้มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดเพื่อจัดอันดับบริษัทและเปรียบเทียบขนาดที่เกี่ยวข้องในอุตสาหกรรมหรือภาคส่วนใดโดยเฉพาะ ในการกำหนดมูลค่าตลาดของบริษัท ให้ใช้ราคาหุ้นในตลาดปัจจุบันและคูณตัวเลขด้วยจำนวนหุ้นที่จำหน่ายได้แล้วทั้งหมด ตัวอย่างเช่น บริษัทที่มีหุ้น 10 ล้านหุ้นขายในราคา 100 ดอลลาร์ต่อหุ้นจะมีมูลค่าตามราคาตลาดอยู่ที่ 1 พันล้านดอลลาร์ ชุมชนการลงทุนใช้ตัวเลขนี้เพื่อกำหนดขนาดของบริษัท แทนที่จะใช้ตัวเลขยอดขายหรือสินทรัพย์รวม ในการได้มานั้น มูลค่าตามราคาตลาดจะใช้ในการพิจารณาว่าผู้สมัครเข้าซื้อกิจการนั้นมีมูลค่าที่ดีหรือไม่สำหรับผู้ซื้อ

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด
การทำความเข้าใจว่าบริษัทมีมูลค่าเท่าใดเป็นงานที่สำคัญ และมักจะยากที่จะระบุได้อย่างรวดเร็วและแม่นยำ มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดเป็นวิธีที่ง่ายและรวดเร็วในการประเมินมูลค่าของบริษัทโดยการคาดคะเนสิ่งที่ตลาดคิดว่าคุ้มค่าสำหรับบริษัทที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ ในกรณีเช่นนี้ การคูณขนาดของบริษัทก็มีความสำคัญ เนื่องจากขนาดของบริษัทเป็นตัวกำหนดพื้นฐานของลักษณะต่างๆ ที่นักลงทุนสนใจรวมถึงความเสี่ยงด้วย นอกจากนี้ยังง่ายต่อการคำนวณ บริษัทที่มีหุ้น 20 ล้านหุ้นขายที่ 100 ดอลลาร์ต่อหุ้นจะมีมูลค่าตามราคาตลาด 2 พันล้านดอลลาร์ บริษัทที่สองที่มีราคาหุ้น 1,000 ดอลลาร์ แต่มีเพียง 10,000 หุ้น แต่มีหุ้นอยู่เพียง 10,000 หุ้น ในทางกลับกัน จะมีมูลค่าตามราคาตลาดเพียง 10 ล้านดอลลาร์

มูลค่าตลาดและกลยุทธ์การลงทุน
ด้วยความเรียบง่ายและประสิทธิผลสำหรับการประเมินความเสี่ยงตามราคาตลาดสามารถเป็นตัวชี้วัดที่เป็นประโยชน์ในการพิจารณา บริษัทขนาดใหญ่หรือบริษัทขนาดใหญ่มักมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดตั้งแต่ 10 พันล้านดอลลาร์ขึ้นไป บริษัทขนาดใหญ่เหล่านี้มักมีมานานแล้ว และเป็นผู้เล่นหลักในอุตสาหกรรมที่มีชื่อเสียง การลงทุนในบริษัทขนาดใหญ่ไม่จำเป็นต้องให้ผลตอบแทนมหาศาลในช่วงเวลาสั้นๆ แต่ในระยะยาว บริษัทเหล่านี้มักจะให้รางวัลแก่นักลงทุนด้วยมูลค่าหุ้นและการจ่ายเงินปันผลที่เพิ่มขึ้นอย่างสม่ำเสมอ

[Future]

มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (market cap) หมายถึงมูลค่ารวมของหุ้นของบริษัทโดยรวม มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดคำนวณโดยการคูณราคาหุ้นด้วยจำนวนหุ้นคงค้างโดยรวม มาดูตัวอย่างนี้กัน องค์กรที่มีหุ้น 20 ล้านหุ้นขายที่ 50 ดอลลาร์ต่อหุ้นจะมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดที่ 1 พันล้านดอลลาร์

ความสำคัญของมูลค่าตลาด

มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดช่วยให้นักลงทุนทราบขนาดสัมพันธ์ขององค์กรหนึ่งกับอีกบริษัทหนึ่ง มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดจะวัดว่าองค์กรมีมูลค่าเท่าใดในตลาดเปิด เช่นเดียวกับมุมมองของตลาดเกี่ยวกับอนาคตที่คาดหวัง เนื่องจากมันแสดงให้เห็นว่าผู้มีส่วนได้ส่วนเสียพร้อมที่จะจ่ายสำหรับสินทรัพย์ใดบ้าง

หมวดหมู่ของมูลค่าตลาด

- บริษัทที่มีทุนขนาดใหญ่มักเป็นบริษัทที่มีมูลค่าตลาดมากกว่า 10 พันล้านดอลลาร์ บริษัทที่ใช้อักษรตัวพิมพ์ใหญ่ขนาดใหญ่มักเป็นที่รู้จักในด้านการผลิตสินค้าและบริการที่มีคุณภาพ ซึ่งเป็นที่รู้จักในเรื่องผลกำไรจากเงินปันผลที่สม่ำเสมอ และการพัฒนาตามปกติ พวกเขามักจะเป็นเผด็จการและนักวิ่งหน้าในโดเมนของพวกเขา

- องค์กรที่มีทุนกลางคือการลงทุนโดยมีมูลค่าตลาดระหว่าง 2$b - $10B โดยพื้นฐานแล้ว ธุรกิจเหล่านี้เป็นธุรกิจในภาคส่วนต่างๆ ที่ประสบหรือคาดว่าจะประสบกับการพัฒนาอย่างรวดเร็ว องค์กรขนาดกลางเหล่านี้อาจอยู่ในช่วงของการเพิ่มส่วนแบ่งการตลาดและเพิ่มความสามารถในการแข่งขันโดยรวม บริษัทขนาดกลางมีศักยภาพในการพัฒนามากกว่าบริษัทที่มีมูลค่าหุ้นสูง

- บริษัทที่มีทุนน้อยโดยพื้นฐานแล้วเป็นบริษัทที่มีมูลค่าตลาดตั้งแต่ 300 ล้านดอลลาร์ถึง 2 พันล้านดอลลาร์ โดยพื้นฐานแล้วสิ่งเหล่านี้คือการลงทุนของทารกที่ให้บริการตลาดเฉพาะ

การใช้ทุนขนาดเล็กยังให้บริการแก่อุตสาหกรรมเกิดใหม่ และถือเป็นการแข่งขันสูงสุดและความเสี่ยงของตัวพิมพ์ใหญ่ตามราคาตลาดทั้งหมด ไม่มีอำนาจหรือทรัพยากรเพียงพอ ซึ่งเป็นสาเหตุที่ทำให้มีแนวโน้มที่จะพังทลายในช่วงวิกฤตเศรษฐกิจ