หลักการบริหารความเสี่ยง

[Toy]

การจัดการความเสี่ยงหรือที่เรียกว่าการจัดการเงิน หมายถึงวิธีการซื้อขายต่างๆ ที่ใช้ในการลดความเสี่ยง ภายใต้อิทธิพลของปัจจัยต่างๆ บางครั้งอัตราแลกเปลี่ยนอาจไม่เสถียร ดังนั้นการปกป้องบัญชีของคุณจากความผันผวนของราคาที่ไม่พึงประสงค์จึงเป็นส่วนสำคัญของกลยุทธ์การซื้อขาย

แนวคิดหลักของการจัดการกองทุนคือการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงของกองทุนส่วนบุคคลเกิน 1-2% ในการดำเนินงานส่วนบุคคล กฎนี้สามารถลดความเสี่ยงได้อย่างมาก: หากคุณคิดว่าเพียง 1% ของเงินฝากเริ่มต้นจะได้รับผลกระทบจากความเสี่ยง คุณสามารถเก็บเงินส่วนใหญ่ไว้ในบัญชีของคุณได้แม้หลังจากการทำธุรกรรมล้มเหลวหลายครั้ง

อัตราผลตอบแทนและอัตราความเสี่ยงแสดงถึงผลกำไรที่เป็นไปได้เมื่อเทียบกับจำนวนเงินที่คุณอาจสูญเสียในการทำธุรกรรมใดๆ ตัวอย่างเช่น เมื่อคุณสามารถเสี่ยง 100 USD ในตำแหน่งและรับ 300 USD อัตราส่วนความเสี่ยงต่อรางวัลคือ 1:3

อัตราส่วน 1:2 ถือว่าเล็กที่สุดเนื่องจากมีตำแหน่งเพียง 1 ใน 3 เท่านั้นที่มีประโยชน์ต่อความมั่นคง

กำไรและขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นสามารถกำหนดได้โดยระดับการหยุดการขาดทุนและระดับกำไร
Stop-loss คือคำสั่งเพื่อปิดสถานะเมื่อราคาถึงระดับที่กำหนดไว้ล่วงหน้า เครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคต่างๆ สามารถใช้เพื่อกำหนดระดับของต้นทุนหรือผลประโยชน์ทางสถิติ:

แนวรับและแนวต้าน: สำหรับตำแหน่งสั้น การหยุดการขาดทุนมักจะสูงกว่าระดับแนวต้าน สำหรับตำแหน่งยาว การหยุดการขาดทุนมักจะตั้งต่ำกว่าระดับแนวรับเล็กน้อย
เส้นแนวโน้มและช่องสัญญาณ: ราคาหยุดมักจะอยู่นอกช่อง เหนือหรือใต้เส้นแนวโน้ม สมมติว่าคุณสั่งซื้อ EURUSD 1 เป็นจำนวนมากที่หมายเลข 1.12097 ในการสร้างอัตราส่วนความเสี่ยงและผลตอบแทน 1:2 คุณสามารถตั้งค่าระดับการหยุดการขาดทุนเป็น 1.12077 และระดับกำไรเป็น 1.12137 ดังนั้น ในการรับ 40 ดอลลาร์ คุณจะต้องเสี่ยงเพียง 20 ดอลลาร์ หากความเสี่ยงของคุณน้อยกว่า 1-2% ของเงินทุน คุณสามารถกำหนดระดับ SL/TP ตามการลงทุนเริ่มต้นของคุณ สิ่งสำคัญคือต้องสังเกตว่าราคาของแต่ละจุดขึ้นอยู่กับจำนวนของตราสารและตำแหน่ง

เมื่อใดก็ตามที่ราคาเคลื่อนที่ไปในทิศทางที่ดี สามารถใช้ Stop Loss เพื่อปรับระดับการหยุดการขาดทุนได้โดยอัตโนมัติ นอกจากการลดความเสี่ยงแล้ว ยังสามารถครอบคลุมผลประโยชน์ได้ในที่สุด

โปรดจำไว้ว่าไม่สามารถรับประกันต้นทุนหรือกำไรได้: เมื่อตลาดปั่นป่วนหรือมีความแตกต่างของราคา ราคาดำเนินการของคำสั่งอาจแตกต่างไปจากที่คาดไว้

[JAY]

การบริหารความเสี่ยง

ในความเห็นของฉัน ผู้จัดการความเสี่ยงควรระบุและวิเคราะห์ปัญหาที่อาจเกิดขึ้นขององค์กร ตลอดจนกำหนดวิธีการหาแนวทางแก้ไข (เศรษฐศาสตร์คณิตศาสตร์ ตรรกะ) หน้าที่หลักของผู้จัดการความเสี่ยงคือการจัดให้มีการจัดการของบริษัทอย่างสมเหตุสมผล และข้อมูลที่สมบูรณ์เกี่ยวกับสถานะทางธุรกิจของตน เพื่อพัฒนาการตัดสินใจด้านการจัดการที่มีประสิทธิผล โดยมุ่งเป้าไปที่การป้องกันวิกฤตหรือบรรเทาผลกระทบจากปัจจัยเสี่ยงซึ่งเป็นความเสี่ยงขององค์กร นำไปใช้กับระบบการจัดการ .
ตามกฎแล้ว เป้าหมายหลักที่บริษัทต่างๆ ดำเนินการในการสร้างระบบการจัดการความเสี่ยงคือการเพิ่มประสิทธิภาพการดำเนินงาน ลดการสูญเสีย และเพิ่มรายได้สูงสุด เป้าหมายหลักของการบริหารความเสี่ยงคือการใช้เงินทุนอย่างมีประสิทธิภาพและเพิ่มรายได้สูงสุด ผมเชื่อว่าเป้าหมายหลักประการหนึ่งของการบริหารความเสี่ยงคือการเพิ่มความยั่งยืนของการเติบโตของบริษัท ลดโอกาสในการสูญเสียมูลค่าบางส่วนหรือทั้งหมด

ความเสี่ยงจากหนี้สิน
ความเสี่ยงด้านเครดิตหมายถึงการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นที่เกี่ยวข้องกับการปฏิเสธหรือความไม่แน่นอนของเพื่อนเพื่อให้เป็นไปตามภาระหนี้ทั้งหมดหรือบางส่วน โดยการไว้วางใจใครสักคนที่มีเงินทุน บริษัทถือว่ามีความเสี่ยงด้านเครดิต ตัวอย่างเช่น ลูกค้าไม่สามารถชำระเงินภายหลังการส่งมอบสินค้าได้ จำนวนการสูญเสียอันเป็นผลมาจากเหตุการณ์ความเสี่ยงคำนวณในแง่ของมูลค่าเงินของหนี้สินแอบแฝงทั้งหมดของคู่สัญญากับบริษัท รวมถึงค่าใช้จ่ายที่เป็นไปได้ที่เกี่ยวข้องกับการชำระคืนเงินกู้

ความเสี่ยงด้านตลาด
สภาวะตลาด ความเสี่ยงเป็นตัวกำหนดลักษณะการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นซึ่งทำให้สถานการณ์ตลาดเปลี่ยนแปลงไป เกี่ยวข้องกับความผันผวนของราคาในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์และอัตราแลกเปลี่ยนของสกุลเงิน อัตราในตลาดหุ้น ฯลฯ ตัวอย่างเช่น บริษัททำสัญญาเพื่อส่งมอบสินค้าให้กับผู้ซื้อหลังจากช่วงระยะเวลาหนึ่ง ตั้งราคา. สัญญา. เมื่อครบกำหนดในการปฏิบัติตามภาระผูกพันภายใต้ข้อตกลง ผู้ซื้อปฏิเสธที่จะปฏิบัติตามเงื่อนไขของการทำธุรกรรม ในเวลานี้มูลค่าตลาดของผลิตภัณฑ์ลดลงอย่างมาก ส่งผลให้บริษัทขาดทุนจากการขายสินค้าให้กับผู้ซื้อรายอื่นในราคาที่ต่ำกว่า สินทรัพย์ที่ผันผวนของบริษัท (สินค้า เงินสด หลักทรัพย์ ฯลฯ) มีความอ่อนไหวต่อความเสี่ยงด้านตลาดมากที่สุด เนื่องจากมูลค่าของสินทรัพย์นั้นขึ้นอยู่กับราคาตลาดในปัจจุบันเป็นส่วนใหญ่

การบริหารความเสี่ยงด้านตลาด

ความเสี่ยงด้านตลาด เช่น ความเสี่ยงด้านเครดิต ได้รับการจัดการโดยใช้ระบบจำกัด กล่าวอีกนัยหนึ่ง เมื่อขายสินค้า สร้างการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศหรือพอร์ตการลงทุน ความสูญเสียสูงสุดไม่ควรเกินขีดจำกัดที่เป็นไปได้ เมื่อกำหนดขีดจำกัด การสูญเสียครั้งเดียวสูงสุดที่อนุญาตจะเป็นพื้นฐาน ซึ่งไม่รบกวนกิจกรรมปกติของบริษัท จำนวนการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นสำหรับสินทรัพย์เฉพาะของบริษัทที่มีความเสี่ยงด้านตลาด (สินค้าที่ผลิต แผนกแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ แผนกการลงทุน ฯลฯ) สามารถกำหนดได้จากการวิเคราะห์ "ในอดีต" และการประมาณการของผู้เชี่ยวชาญ

เมื่อจัดการความเสี่ยงด้านตลาด คุณสามารถกำหนดขอบเขตสำหรับประเภทต่อไปนี้

1. เพื่อวัตถุประสงค์ในการทำธุรกรรมเพื่อขายและซื้อผลิตภัณฑ์ สรุปได้ในกรณีดังกล่าวว่าผลลัพธ์ของการดำเนินการขึ้นอยู่กับความผันผวนของราคาตลาด
2. ขึ้นอยู่กับขนาดขององค์ประกอบสกุลเงินของสินทรัพย์ ซึ่งช่วยลดโอกาสในการขาดทุนในกรณีที่อัตราแลกเปลี่ยนของสกุลเงินใด ๆ เปลี่ยนแปลง
3. เกี่ยวกับขนาดโดยรวมของพอร์ตการลงทุนของบริษัทเอง